엔벨로프 지표

마지막 업데이트: 2022년 2월 7일 | 0개 댓글
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엔벨로프 지표 썸네일

희망이야기

저번 시간에는 이격도를 활용하여 매매를 하는 방법을 알아보았다. 혹시 보고 오지 않은 독자라면 꼭 ! 보고 오길 바란다.

이격도의 핵심은 주가가 이동평균선에 회귀하려는 특징을 가져 투자판단에 도움이 된다는 것인데, 이번에 소개할 엔벨로프는 이러한 이격도를 훨씬 효율적으로 사용하기 위한 지표라고 생각하면 된다. 매우 많은 투자자들이 이 엔벨로프를 사용하고 있으니 주의깊게 보면 도움이 될 것이라고 생각한다.

엔벨로프[envelope] 지표는 이격도를 차트에 표시해주는 지표로써 이평선과 이격도를 설정하여 그에 맞는 위, 아래에 선을 보여주게 된다.

엔벨로프 지표의 활용

이격도를 차트에 가시화하여 보여주기에 직관적으로 급상승과 급하락를 알 수 있어서 투자시 매우 유용하게 사용 할 수 있다.

엔벨로프지표를 투자자들은 주로 20일선을 사용하며 이격도는 5% 부터 10% , 20% 등 다양하게 사용하고 있다.

아래의 그림을 보자. 빠르고 쉽게 이해할 수 있을 것이다.

이동평균선은 20일선 / 엔벨로프는 20일선, 이격도 10% 설정하였을 때를 가정하고 그림을 그려보았다.

이동평균선 20일선을 기준으로 이격도 110%는 상단파랑선, 이격도 90%는 하단파랑선을 나타내게 된다. 즉 이동평균선을 따라가는 위아래의 이격도선을 볼 수 있다는 것이다.

엔벨로프지표 - 급상승, 급하락 투자 원리

1편 이격도 매매 방법에서는 단순히 이동평균선회귀의 특성으로 투자매매를 다뤘다. 여기서 조금더 심화하여 엔벨로프 지표가 왜 효과적으로 적용하는지 알아보자.

이러한 엔벨로프의 투자가 유리한점은 매물대의 공백이라고 할 수 있다. 매물대 투자방법 포스팅을 보고 오지 않았다면 빠르게 보고 오길바란다.

, 투자자들은 심리적으로 자신의 평단가를 방어하려는 본전 심리가 있는데, 공포적인 심리로 인한 급속한 하락은 매물대의 공백을 초래할 수 밖에 없다. 따라서 이러한 매물대의 공백은 조금의 매수세만으로도 급상승을 할 수 있게 되는 것이다. 이것이 급상승과 급하락을 이용한 엔벨로프 지표의 핵심이다.

따라서 이격도가 커지는 것으로 급속한 하락을 알 수 있게되고 이때가 바로 주식의 매수시점이라 할 수 있겠다.

엔벨로프 매매 실전 ! 차트적용하여 분석해보기

아래의 모든 차트 엔벨로프 20일선 이격도 15% 설정

빨강박스 - 엔벨로프 상단터치 급상승시 매도타이밍

파란박스 - 엔벨로프 하단터치 급하락시 매수타이밍

리노공업 차트 - 상단부 엔벨로프 터치후 하락하는 모습

한창산업 차트 - 엔벨로프 하단터치시 매수타이밍, 2번의 엔벨로프 상단터치시 매도타이밍의 모습

삼성바이오로직스 차트 - 엔벨로프 하단터치시 매수타이밍 , 상단터치시 매도타이밍

셀트리온 차트 - 엔벨로프 상단터치시 매도타이밍, 하단터치시 매수타이밍

엔벨로프지표는 급상승과 급하락으로 인한 단기 저점 고점을 잡기 유용한 지표이나, 중장기적인 관점으로는 유용하지 않다. 이격도 1편과 이번 엔벨로프 지표 포스팅에서 밝혔듯이 이동평균선 회귀특징과 매물대공백현상으로 인하여 매우 유용하게 사용할 수 있는 지표라는 것을 꼭 기억해두길 바란다 !

엔벨로프 지표 - 엔벨로프 보조지표가 만들어지는 원리 | SOM`s의 주식투자

차트로 기술적 분석을 하실 때 많은 보조지표와 키움증권 수식관리자로 제작한 기술적 지표, 화살표 신호검색, 강세약세 패턴 등을 제작하여 사용해볼 수 있습니다. 이런 수많은 보조지표 중에서 엔벨로프를 사용하시는 분들도 많이 계시는데 이번 글에서는 엔벨로프가 차트에서 구현되는 원리와 엔벨로프의 기본적인 개념을 소개해드리고자 합니다.

보조지표가 차트에서 어떤 원리로 구현되는지를 공부하신다면 키움증권 수식관리자를 통하여 지표를 제작하실 때나 조건검색기를 제작하실 때, 또 매매를 하시면서 엔벨로프 지표를 어떻게 사용할지 등의 계획을 세울 때도 도움이 될 수 있습니다. 엔벨로프의 기본적인 사전적 개념부터 지표가 구현되는 원리, 또 지표를 어떻게 사용하면 좋을지에 대한 부분을 하나씩 설명드리겠습니다. 이번 글에서 설명드리는 것은 필자의 주관적인 관점이기 때문에 필자와 관점이 다르신 분들은 본인의 관점이 정답이라고 생각하고 글을 편하게 읽어보시기 바랍니다.

엔벨로프 지표 썸네일

엔벨로프 지표 썸네일

엔벨로프의 기본적인 개념

엔벨로프의 사전적인 정의는 엔벨로프의 중심선과 이격도를 나타내는 지표라는 의미입니다. 엔벨로프의 중심선에서 15%라는 퍼센트를 설정하면 중심선으로부터 15% 위에는 엔벨로프 저항선이 만들어지고 중심선으로부터 15% 아래에는 엔벨로프 지지선이 만들어지게 됩니다. 즉, 중심선과 몇 % 정도의 차이를 만들어내는지에 따라서 엔벨로프의 저항선과 지지선이 표현되는 구간이 달라진다고 할 수 있습니다.

엔벨로프의 원리 차트

엔벨로프의 원리 차트

위 차트 예시 이미지를 보시면 엔벨로프의 중심선을 기준으로 분홍색 선의 등락률을 체크하시면 엔벨로프의 저항선이 그려지는 구간과 엔벨로프의 지지선이 그려지는 구간을 쉽게 파악하실 수가 있습니다. 필자가 정확하게 선을 그려두지 못하여 위와 같이 표현되는데 대략적으로 15% 정도의 차이가 나타나는 것을 확인하실 수가 있습니다. 차트에 표현된 보조지표의 수치 값을 확인해보시면 엔벨로프(20, 15)라는 것도 확인하실 수 있습니다.

즉, 20일 기간을 기준으로 한 엔벨로프 중심선에서 15% 위에는 저항선이 나타나고 15% 아래에는 지지선이 나타나는 것입니다. 이것이 엔벨로프 보조지표가 차트상에 표현되는 원리입니다. 이러한 특징으로 인하여 엔벨로프의 기본적인 특징은 박스권 매매를 사용할 때 많이 활용됩니다. 물론 필자를 포함하여 많은 투자자분들이 박스권 매매를 하기 위해서 엔벨로프 지표를 사용하지는 않지만 사전적인 정의이기 때문에 한번 살펴보겠습니다.

엔벨로프 기본 - 박스권

엔벨로프 기본 - 박스권

위 차트 예시 이미지는 엔벨로프(20, 15)를 표현한 지표입니다. 위에서 박스권의 흐름이 정확하게 캔들이 부딪혀서 나타나지는 않지만 엔벨로프의 지표로 박스권 매매를 할 때 저항선과 지지선이 일정하게 만들어지는 모습이 나타나기 때문에 엔벨로프 지지선에서 매수하여 엔벨로프 중심선, 저항선에서 매도하는 전략으로 매매를 해볼 수 있다는 것입니다. 물론 지지선이 하락하는 경우에는 저항선에서 매도를 한다고 하더라도 손실로 마무리가 될 수 있고 지지선까지 하락하지 않고 중심선과 저항선 사이에서만 주가가 형성되는 경우에는 매매가 어려울 수 있지만 이것이 엔벨로프의 기본적인 개념이라는 것입니다.

엔벨로프 지표의 설정

엔벨로프 저항선 엔벨로프 중심선 엔벨로프 지지선

위 세 가지 예시 이미지는 엔벨로프 지표의 함수 예시 이미지입니다. 저항선부터 지지선까지 실제로 엔벨로프 함수를 제작할 때 사용하는 함수입니다. 우리가 보조지표를 잘 활용하기 위해서는 수치 값을 조정할 때마다 차트에 어떻게 표현될 수 있는지 그 원리 자체를 이해하는 것이 무엇보다 중요합니다. 이미 엔벨로프 지표 앞에서 엔벨로프의 중심선을 기준으로 저항선과 지지선이 어떻게 형성되는지를 공부하셨기 때문에 쉽게 이해를 하실 수 있다고 생각합니다.

먼저 엔벨로프의 중심선은 Percent의 수치 값을 아무리 변경해도 중심에 위치하게 됩니다. Percent의 수치 값을 변경하면 저항선과 지지선의 위치가 바뀌게 되는데 이때 어느 정도의 수치 값을 설정하는지에 따라서 저항선과 지지선의 위치가 달라질 수 있습니다. 수치 값이 크다면 위아래로 지표가 많이 벌어지는 모습이 나타나게 되며 수치 값이 작으면 중심선과의 거리도 짧아지고 저항선과 지지선이 가운데로 모이게 됩니다.

우리는 이러한 원리를 통해서 엔벨로프 지표를 통해서 매매에 활용도 해볼 수 있고 매매 기법을 연구하여 사용해볼 수도 있습니다.

엔벨로프 지표의 사용 - 개인 관점

지금부터는 필자가 엔벨로프를 사용할 때의 개인 관점에 대해서 설명드리겠습니다. 필자가 엔벨로프 지표를 사용하는 방법 중 하나는 하락하는 종목을 찾기 위함입니다. 예를 들어 10일 동안 20% 하락한 종목이 있다면 평균적인 흐름이라고 보기는 어렵고 하락폭이 큰 종목이라고 볼 수 엔벨로프 지표 있습니다. 또 천천히 하락하는 종목들은 엔벨로프 하한선에 닿지 않고 빠르게 하락하는 종목만이 엔벨로프 하한선에 닿을 수 있기 때문에 이러한 원리를 이용해서 수식관리자 화살표를 제작하거나 조건검색기를 제작하는 것입니다.

주가가 엔벨로프(10, 20)를 하향 이탈할 때, 주가가 엔벨로프(10, 20) 아래에 있을 때를 검색할 수 있는 조건식을 제작하셔서 사용하신다면 매매를 하실 때 빠르게 하락한 종목들을 기준으로 먼저 종목을 골라서 매매해볼 수 있고 이런 종목들은 낙주 매매의 관심 종목이 되며 기술적 반등을 기대해볼 수가 있습니다.

노다지주식정보

포인트충전


우리가 흔히 사용하는 기술적 보조지표 중에 엔벨로프 (Envelope) 라는 것이 있습니다 . 이 지표는 주가가 급등을 하거나 급락을 할 때 특정 이평선으로부터의 이격이 주가대비 ± 몇 % 이상 벌어지면 매수든 매도든 대응해라라는 관점에서 투자자들이 많이 이용하고 있습니다 .

쉽게 말해 위 그림처럼 주가가 위에서부터 급락을 해 엔벨로프 [ 설정값 : 20-20] 하단선 (파란색 점선) 에 닿으면 단기 낙폭 과대에 따른 반발매수세의 유입으로 반등이 나온다 는 것입니다 .

물론 반대로 주가가 급등을 해 엔벨로프 상단선(붉은 점선)에 닿으면 단기차익실현매물이 나오니 매도해라라는 관점으로 볼 수도 있습니다 .

* 설정값 20-20 의 뜻 : 앞의 20 은 20 이평선을 뜻하고 , 뒤의 20 은 ±20% 를 뜻합니다 . 풀이하자면 주가가 20 이평선 대비 20% 상승하면 차익실현 매물이 나오고 , 아래로 20% 내려오면 반등이 나온다라는 것입니다 . 그리고 그림상의 파란 점선이 바로 주가가 반등이 나오기 시작한 20 이평선을 기준으로 -20% 하락 구간을 차트상에 점선으로 표시해 놓은 것입니다 .

매우 단순한 매매방법이지만 낙폭과대를 이용한 매매법 중 전문가들도 매우 유용하게 이용하는 매매법으로 , 엔벨로프 하단에 주가가 닿을시 거래량이 많이 유입될수록 그 신뢰성은 높아집니다 . 그리고 통상적으로 엔벨로프 상단선은 하단선에 비해 많이 이용하지 않는데 , 그 이유는 추세적으로 본격상승을 시작하는 주식을 단순히 단기적으로 많이 올랐다하여 미리 팔아버리는 우를 범할 수 있기 때문입니다 .

[엔벨로프 설정방법]


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☆★텔레그램

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Imura Envelope Co Inc (3955)

간단한 개요 추천서-Imura Envelope Co Inc 주식에 대한 강한 매입, 매입, 강한 매도, 매도 또는 중성 신호. 이동 평균 구매/판매 신호(5, 10, 20, 50, 100과 200기간의 단순 그리고 지수 이평선)와 일반적인 차트 지표(RSI,Stochastics,StochRSI,MACD,ADX,CCI,ROC,Williams %R,Ultimate 와 그이외)와 매입, 매도, 과매입, 과매도 또는 중성 신호를 통하여 자세한 기술적 분석에 접속할수 있습니다. 게다가 Standard, Fibonacci, Camarilla, Woodie's와 Demark에 대한 피봇 포인트 수준을 제공하여 드립니다. 모든 3955 주식 기술적 연구는 서로 다른 시간의 범위에서 모두 사용이 가능합니다.

피봇 포인트 2022년 08월 02일 06:52 GMT

종목 S3 S2 S1 피봇 포인트 R1 R2 R3
클래식 796.6 797.3 797.6 798.3 798.6 799.3 799.6
피보나치 797.3 797.7 797.9 798.3 798.7 798.9 799.3
카마리야 797.7 797.8 797.9 798.3 798.1 798.2 798.3
우디스 796.4 797.2 797.4 798.2 798.4 799.2 799.4
디마크스 - - 797.5 798.2 798.5 - -

기술적 지표 2022년 08월 02일 06:52 GMT

이동평균 2022년 08월 02일 06:52 GMT

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  • 존중하기. 부정적인 의견도 긍정적이고 세련되게 표현할 수 있습니다 .
  • 표준어 사용 : 문법에 맞춰 글을 작성합니다 .
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3955 토론

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코스피지수2,436.49-3.13-0.13%
코스피200 선물 (F)321.50-2.40-0.74%
US 5004,090.1-1.1-0.03%
US Tech 10012,882.1-19.5-0.15%
DAX13,449.20-30.43-0.23%
닛케이27,764.00+169.27+0.61%
미국 달러 지수106.267+0.090+0.08%
1,773.엔벨로프 지표 85-15.85-0.89%
19.832-0.307-1.52%
브렌트유99.43-0.32-0.32%
WTI유93.55-0.87-0.92%
천연가스7.684-0.001-0.01%
구리3.4790+0.엔벨로프 지표 0070+0.20%
미국 옥수수585.50-4.50-0.76%
달러/원1,312.68-2.23-0.17%
유로/달러1.0161-0.0003-0.03%
브라질 헤알/원248.72-3.46-1.37%
엔/원9.8450-0.0050-0.05%
파운드/달러1.2150-0.0022-0.18%
태국 바트/원36.210+0.002+0.01%
달러/엔133.40+0.24+0.18%
애플160.01-1.50-0.93%
알리바바 ADR92.66+2.32+2.57%
트위터40.95+0.06+0.15%
알코아48.34+0.06+0.12%
뱅크오브아메리카33.04-0.67-1.99%
코카콜라63.64-0.88-1.36%
엑슨모빌94.07-0.41-0.43%
종목가격변동변동 %
3955800.0 0.0 0.00%
종목 종가 변동 % 거래량
SDN 3,120 +0.97% 1.18M
카카오페이 61,300 +0.66% 22.93K
에코프로비엠 126,200 +0.56% 17.69K
NAVER 255,000 -1.54% 12.20K
LG화학 603,000 -1.15% 11.67K
셀트리온 186,500 +0.27% 9.64K
삼성SDI 576,000 +0.70% 6.29K
종목 종가 변동 % 거래량
파워풀엑스 1,495 +15.00% 0.70K
휴벡셀 6,150 +8.08% 0.00K
아퓨어스 1,845 +5.43% 0.02K
듀켐바이오 6,880 +3.61% 0.00K
틸론 12,300 +2.50% 0.01K
에스피지 16,450 +1.86% 88.32K
유라테크 7,320 +0.27% 1.64K
종목 종가 변동 % 거래량
스템랩 2,500 -7.24% 0.01K
영우디에스피 1,820 -3.19% 747.99K
HLB Science 3,905 -2.38% 0.88K
태평양물산 1,810 -1.90% 8.96K
디에이테크놀로지 3,995 -1.24% 5.50K
Soosan Industries 33,400.00 -0.74% 13.03K
후성 18,650 +0.27% 61.34K

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[기술적분석] 5. 엔벨로프 (Envelope) 기술적 분석의 성능시험

엔벨로프 (Envelope)는 한 개의 이동평균선을 계산하고, 이것을 위로 n% 이동하여 상한선으로 사용하고, 아래로 n% 이동하여 하한선으로 사용한다. 몇 %를 이동할 것인지는 주가의 변동성에 따라 다르게 (임으로) 설정한다. 변동성이 높은 주가에 대해서는 위,아래로 많이 이동하고, 변동성이 낮은 주가에 대해서는 조금만 이동하여 사용한다.

아래 그림은 주가 차트에 엔벨로프의 상한선과 하한선을 그린 것이다. 중심선은 20기간의 이동평균선을 그린 것이고, 상한선은 중심선을 위로 3% 이동하고, 하한선은 아래로 3%를 이동한 것이다 (원래 중심선은 그리지 않음).

* 상한선 = 20기간 이동평균 가격 * (1 + 3%)

* 하한선 = 20기간 이동평균 가격 * (1 - 3%)

엔벨로프의 상한선과 하한선은 매수/매도 신호로 이용된다. 하한선은 과매도 상태로 인식하여 매수신호로 이용하고, 상한선은 과매수 상태로 인식하여 매도신호로 이용한다. 얼핏 보면 볼린저 밴드와 유사하나, 볼린저 밴드는 주가의 표준편차를 이용하여 상한 밴드와 하한 밴드를 그린 것으로 주가의 변동성을 고려한 지표이다. 그러나 엔벨로프는 주가의 변동성을 계산하지 않고 단순히 이동평균선을 위,아래로 이동시켜 밴드를 만든 것이다.

볼린저 밴드는 주가의 변동성이 반영되어 밴드의 폭 (Bandwidth)이 좁아지기도 하고, 넓어지기도 하는 반면에, 엔벨로프는 밴드의 폭이 항상 일정하다. 또한, 볼린저 밴드는 주가가 급상승할 때 밴드의 상한선이 같이 상승하므로, 주가가 밴드의 상한선을 타고 올라가거나, 하한선을 타고 내려가는 경향이 있어, 상한선과 하한선을 매수/매도 신호로 이용할 수 없다. 그러나 엔벨로프는 밴드의 폭이 항상 일정하기 때문에 볼린저 밴드와 같은 현상이 덜 일어나게 되므로, 상한선과 하한선을 매수/매도 신호로 이용할 수 있다.

이제 몬테카를로 시뮬레이션을 이용하여 엔벨로프의 성능을 시험해 보자. 아래의 엑셀 차트는 주가가 엔벨로프의 하한선을 아래에서 위로 뚫고 올라갈 때 주식을 매수하고, 상한선을 위에서 아래로 뚫고 내려갈 때 주식을 매도하는 것으로 실험한 결과이다. 이동평균선은 20기간으로 하고 상한선과 하한선은 3%씩 이동한 것으로 하였다 (계산결과는 첨부파일 참조). 실험 회수는 1년 (252 일)을 가정한 것이고, 실험 결과 4번의 매수와 매도가 발생하였으며, 시장이 12.16% 상승하는 동안, 엔벨로프는 13.29%의 수익을 기록한 결과이다.

위의 실험 결과를 VBA를 이용하여 5,000 번 씩 3회 실험하여, 아래 테이블과 같은 결과를 얻었다. 시장의 연평균 수익률은 10.51% 인 반면에, 엔벨로프의 연평균 수익률은 5.27%를 기록하여, 볼린저 밴드의 성능과 유사한 결과를 얻었다. 변동성도 연평균 11.85%로 볼린저 밴드와 유사했다. 연평균 주식의 보유기간은 97.39일로 집계 되었다.

시뮬레이션 결과 엔벨로프의 특성은 볼린저 밴드의 특성과 거의 유사했다. 아래의 수익률 엔벨로프 지표 분포와 수익률 상관관계 모두 볼린저 밴드의 특성과 유사하다. 수익률 상관계수는 0.54로 볼린저 밴드보다 0.1 정도 높았다. 작은 차이이지만 굳이 의미를 부여해 보면, 엔벨로프가 상승장에는 수익을, 하락장에서는 손실을 본 효과가 조금 더 있었다고 볼 수 있다.

그 동안 4 종류의 기술적 지표에 대해 시뮬레이션을 해 보았으나, 결과가 모두 유사하게 나오고 있다. 수익률과 변동성에서 약간의 차이를 보이고는 있으나, 의미 있는 차이로 보기는 어렵다. 모두 시장수익률에도 못 미치고, 통계적 특성도 모두 유사한 결과를 보이고 있다. 원래는 각 기술적 지표들의 특성을 비교 분석해 보는 것이 목적이었으나, 모두 비슷한 특성을 보이고 있어 비교해 볼 의미가 점점 없어지고 있다.

그 이유가 무엇일까? 다른 기술적 지표들도 모두 비슷할까? 만약, 모두 비슷하다면 이것도 하나의 중요한 결론이 될 수도 있다. 최종 결론을 내기 전에, 일단, 다른 특성을 보이는 기술적 지표가 발견될 때까지 실험을 계속 진행해 보기로 한다.


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